高盛研报:上调全球股票至增持 美股科技遭内存崩溃冲击 慢钱700亿多头成隐忧
高盛近期发布多份重要研报 在全球股市方面 高盛策略师将全球股票未来三个月评级从中性上调至增持 理由是强劲的企业盈利带来提振 高盛维持亚洲股市和美股增持评级 对欧股维持减持评级
高盛策略师Robert Quinn在最新报告纳斯达克期货内存崩溃中还原了本轮AI半导体抛售的结构 投机性快钱在行情见顶那一周将纳斯达克期货多头仓位推至一年高位后止损出局 而规模约700亿美元的资产管理机构多头仓位至今未见松动 这一庞大的慢钱头寸才是市场下一个潜在抛售来源
高盛内存及AI半导体篮子在10月5日至12日期间分别下跌9.3%和6.7% 韩国Kospi遭受重创 三星SK海力士美光等主要标的单日跌幅介于5%至15%之间 高盛指出长鑫科技在新型DRAM架构上的关键进展是本轮抛售的直接导火索
此外高盛Q3财报显示净营收187亿美元创历史第二高 CEO Solomon称当季仍处顶级四分位环境 AI基础设施投资构成科技超级周期 美国数据中心到2032年需超10万亿美元投资